價差交易（
前陣子台指逆價差很大，大家以為要崩盤要崩盤，其實正、逆價差不用過份解讀，而是從中看有沒有價差交易的機會，也就是要去貪圖他最終還是得跟現貨結算（收斂），這種交易勝率高，但需要的成本也相對多一點。（這是合理的）
※以8/31為例
加權指數收盤8174.92
台指近月收盤7973
價差為-201.92，比例為-2.532%
摩台現貨收盤308.15
摩台期貨收盤301
價差為-7.15，比例為-2.375%
※主要看比例，很顯然台指價差大於摩台價差，所以多台指、空摩台
7973*200=1,594,600
301*100*32.81（當時匯率）=987,581
摩台／台指=0.6193，故8口摩台約等於5口台指
加權指數收盤8001.5，價差比例-0.31%
摩台現貨收盤297.05，價差比例+0.11%
※故可平倉。
摩台期貨收盤297.4，獲利$95,040
台指期貨收盤7976，獲利$600
※置入成本約$850,600，報酬率11%
11%？不如小補，
但現在有一種簡單的方法，就是用0050來做
但現在有一種簡單的方法，就是用0050來做
※以8/31為例
加權指數收盤8174.92
台指近月收盤7973
價差為-201.92，比例為-2.532%
0050收盤62.3
0050期貨收盤為62.4
價差為+0.1，比例為+0.16%
※台指期價差還是大於0050價差，所以多台指、空0050
7973*200=1,594,600
61.4*10,000（5/0.05）=614000
0050／台指=0.385，故5口0050期貨約等於2口台指
加權指數收盤8001.5，價差比例-0.31%
0050現貨收盤61.45，價差比例-0.08%
※故可平倉（或放到月結算）
0050期貨收盤61.4，獲利$五萬
台指期貨收盤7976，獲利$1200
※成本$327,000，報酬率$15%
※換成小台呢？
0050／小台=1.540，故3口0050期貨約等於5口小台
※截至2015/9/8
0050期貨收盤61.4，獲利$3萬
台指期貨收盤7976，獲利$—250
※成本$202,750，報酬率14%
※最後為什麼要用8/31那天來看？明明8/25台指期就出現相當明顯地「逆價差」，因為摩台結算與台指期不同天，所以避開摩台結算周，用新倉來看比較簡單。
而0050期貨就沒這問題，因為跟台指期同一天結算。
※文中價差比例為粗略算法，精算方式可用平均值來設定。
詳細說明可連結：http://www.yuantafutures.com.tw/ytf/strategy/spread-strategy.htm
數據資料為隨手取得計算，內容如有錯誤請來信告知更正。
歡迎轉貼，請註明出處
※最後為什麼要用8/31那天來看？明明8/25台指期就出現相當明顯地「逆價差」，因為摩台結算與台指期不同天，所以避開摩台結算周，用新倉來看比較簡單。
而0050期貨就沒這問題，因為跟台指期同一天結算。
※文中價差比例為粗略算法，精算方式可用平均值來設定。
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